Bitcoin ETF ไหลออกแตะ 332 ล้านเหรียญสหรัฐ: iShares Trust ของ BlackRock เผชิญกับการถอนเงินครั้งใหญ่ที่สุด

by

ในฐานะนักวิจัยมากประสบการณ์และมีประสบการณ์หลายปีในโลกแบบไดนามิกของสกุลเงินดิจิทัลและ ETF ฉันพบว่าตัวเองรู้สึกทึ่งกับเหตุการณ์ที่พลิกผันเมื่อเร็ว ๆ นี้ในตลาด การไหลออกของ iShares Bitcoin Trust (IBIT) ของ BlackRock มีความสำคัญอย่างยิ่ง แต่ไม่ควรถูกมองว่าเป็นความตายของผลิตภัณฑ์

ในอาชีพของฉัน ฉันได้เห็นความขึ้นๆ ลงๆ นับไม่ถ้วนในตลาดสกุลเงินดิจิทัล และฉันเชื่อมั่นว่านี่เป็นเพียงอีกบทหนึ่งของการเดินทางด้วยรถไฟเหาะของสินทรัพย์ดิจิทัล ความจริงที่ว่า Bitcoin ETF ของ BlackRock ยังคงเป็นหนึ่งในสามกองทุน ETF ที่จดทะเบียนในสหรัฐฯ ในด้านการไหลเข้าสุทธิ บ่งบอกถึงความยืดหยุ่นและความดึงดูดใจของนักลงทุน

สิ่งที่น่าสนใจก็คือการสังเกตผลกำไรจากคู่แข่งอย่าง Bitwise, Fidelity และ Ark ซึ่งชี้ให้เห็นว่าตลาดไม่ได้ถูกครอบงำโดยผู้เล่นเพียงคนเดียว อันที่จริง ฉันพบว่ามันน่าขบขันที่ตลาด crypto ดำเนินธุรกิจ วันหนึ่งมันเป็นเรื่องของ Bitcoin และต่อไปก็ Ethereum หรือ Solana เข้ามาเป็นศูนย์กลาง

เมื่อมองไปข้างหน้า ผมแบ่งปันการมองโลกในแง่ดีของผู้เชี่ยวชาญอย่าง Adam Back และ Nate Geraci การคาดการณ์ในปี 2025 ดูมีแนวโน้มดี โดยอาจมีการเปิดตัว Bitcoin และ ETH ETF ที่รวมกัน การซื้อขายออปชั่น การสร้าง/ไถ่ถอนในรูปแบบอื่น การปักหลัก และแม้แต่ Solana ETF หากการคาดการณ์เหล่านี้เป็นจริง เราอาจแค่มองไปที่การเริ่มต้นของภาวะกระทิงครั้งใหม่

และเพื่อให้อารมณ์ผ่อนคลายลง ฉันขอปิดท้ายด้วยเรื่องตลก พวกเขากล่าวว่า Bitcoin เปรียบเสมือนรถไฟเหาะที่มีขึ้นและลงอยู่เสมอ แต่ฉันชอบคิดว่ามันเป็นฟีนิกซ์มากกว่า – มันอาจจะตกลงไปเป็นเถ้าถ่าน แต่มันจะลุกขึ้นจากพวกมันอย่างแข็งแกร่งกว่าเดิมอย่างแน่นอน!

เป็นไปได้ไหมที่ iShares Bitcoin Trust (IBIT) ของ BlackRock กำลังประสบปัญหาการถอนเงินจำนวนมาก? ในวันที่ 2 มกราคมเพียงวันเดียว มีการไหลออกจำนวนมากประมาณ 332.6 ล้านดอลลาร์ ซึ่งถือเป็นการถอนออกที่ใหญ่ที่สุดนับตั้งแต่เปิดตัวเมื่อปีที่แล้ว แนวโน้มนี้ยังคงดำเนินต่อไปหลังจากที่ตลาดสหรัฐฯ เปิดอีกครั้งหลังจากวันปีใหม่ ซึ่งถือเป็นการไถ่ถอนเป็นเวลาสามวันติดต่อกัน โดยรวมแล้วการถอนเงินรายสัปดาห์มีมูลค่าสูงถึง 392.6 ล้านดอลลาร์ ซึ่งสูงกว่าสถิติก่อนหน้านี้ที่ตั้งไว้เมื่อวันที่ 24 ธันวาคม (188.7 ล้านดอลลาร์)

โดยไม่คำนึงถึงอุปสรรค Bitcoin ETF ของ BlackRock มีอิทธิพลอย่างมากในตลาดสหรัฐฯ ในปี 2024 บริษัทอยู่ในอันดับที่ 3 ในบรรดา ETF ที่จดทะเบียนในสหรัฐฯ ทั้งหมดสำหรับการลงทุนทั้งหมด โดยมีมูลค่า 37.2 พันล้านดอลลาร์ โดยมีกองทุนดัชนี 500 ของ Vanguard และ iShares Core S&P 500 ETF นำหน้าเท่านั้น

ตามที่นักวิเคราะห์ crypto และผู้เชี่ยวชาญ Adam Back กล่าวไว้ เราอาจเห็นการฟื้นตัวของ Bitcoin ETF ไหลเข้ามาประมาณปี 2025 เนื่องจากราคา Bitcoin ที่คาดการณ์ไว้จะเพิ่มขึ้น อย่างไรก็ตาม สิ่งสำคัญที่ควรทราบคือ คาดว่าจะมีการแก้ไขบางอย่างก่อนหน้านี้ เนื่องจากสิ่งเหล่านี้ถือเป็นเรื่องปกติสำหรับ Bitcoin ก่อนที่จะถึงระดับสูงสุดใหม่ตลอดกาล (ATH)

ETF ที่แข่งขันกันมองเห็นกำไร

ในฐานะนักลงทุน crypto ฉันสังเกตว่าแม้จะมีผลกำไรเชิงบวกจากคู่แข่งอย่าง Bitwise, Fidelity และ Ark แต่ตลาด Spot Bitcoin ETF ของสหรัฐฯ กลับกลายเป็นสีแดงในวันที่ 2 มกราคม สาเหตุหลักมาจากการไหลออกที่สำคัญ อย่างไรก็ตาม สิ่งที่น่าสนใจคือกองทุนอย่าง 21Shares รายงานการไหลเข้า 48.3 ล้านดอลลาร์ 36.2 ล้านดอลลาร์ และ 16.5 ล้านดอลลาร์ตามลำดับในวันนั้น นอกจากนี้ Bitcoin Mini Trust ของ Grayscale ยังได้รับกำไร 6.9 ล้านดอลลาร์ แต่กองทุน GBTC ซึ่งเป็นกองทุนหลักกลับประสบกับการไหลออก 23.1 ล้านดอลลาร์

ในวันนั้น ตลาด ETF เข้ารหัสลับโดยรวมประสบกับการถอนเงินเป็นจำนวนเงินรวม 242 ล้านดอลลาร์ โดยที่การขาดทุนของ BlackRock บดบังผลกำไรจากกองทุนอื่น ๆ แม้ว่าการถอนเงินจำนวนมากอาจบ่งบอกถึงแนวโน้มเชิงลบต่อ ETF แต่ก็อาจบ่งชี้ว่านักลงทุนกำลังปรับพอร์ตการลงทุนของตนใหม่หรือรับรู้ผลกำไร

ในขณะเดียวกัน มีความก้าวหน้าที่สำคัญใน Ethereum Exchange Traded Funds (ETF) BlackRock และ Fidelity เป็นผู้นำในการกำกับการลงทุนไปยังกองทุนที่เน้น Ether นอกจากนี้ Ethereum Mini Trust ของ Grayscale และ Ethereum ETF ของ Bitwise ยังมีส่วนร่วมอย่างมากอีกด้วย

ความสำเร็จของ Crypto ETF ในปี 2024

ปี 2024 มีการเพิ่มขึ้นอย่างมากของ Bitcoin Spot ETF ของสหรัฐอเมริกา โดยมีการหลั่งไหลเข้ามาอย่างน่าประทับใจที่ 35 พันล้านดอลลาร์ ทำให้เป็นปีที่ทำลายสถิติแม้ว่าเศรษฐกิจจะผันผวนก็ตาม BlackRock ติดอันดับสูงสุดด้วยมูลค่า 37.31 พันล้านดอลลาร์ ตามมาด้วย Fidelity และ Bitcoin ETFs ของ ARK การลงทุนเหล่านี้เหนือกว่าการคาดการณ์เบื้องต้น ซึ่งตอกย้ำความสนใจที่เพิ่มขึ้นของนักลงทุนใน ETF สกุลเงินดิจิทัล

ความสนใจที่เพิ่มขึ้นใน Ethereum Exchange Traded Funds (ETFs) มีความสำคัญ เนื่องจาก BlackRock และ Fidelity มีบทบาทสำคัญในการขับเคลื่อนการลงทุนไปสู่กองทุนที่มุ่งเน้นไปที่ Ether Ethereum Mini Trust ของ Grayscale และ Ethereum ETF ของ Bitwise มีส่วนสนับสนุนอย่างมากต่อแนวโน้มนี้

นี่คือคำทำนาย 5 อันดับแรกสำหรับ ETF สกุลเงินดิจิทัลภายในปี 2025 จัดอันดับตามความเชื่อมั่น:

1. เปิดตัวสปอต Bitcoin และ Ethereum ETF ที่รวมกัน (คาดว่าจะเป็นเช่นนั้น)
2. การแนะนำการซื้อขายออปชั่นสำหรับ Ethereum Spot ETF
3. การดำเนินการสร้าง/ไถ่ถอนในรูปแบบสำหรับทั้ง Bitcoin และ Ethereum Spot ETFs
4. การอนุมัติสำหรับ Ethereum จุดวางเดิมพัน ETF
5. การอนุมัติ Solana Spot ETF (คาดว่าจะเกิดขึ้น)

— Nate Geraci (@NateGeraci) 2 มกราคม 2025

ในฐานะนักลงทุน crypto ผู้ช่ำชองและมีประสบการณ์มากกว่าทศวรรษในอุตสาหกรรมแบบไดนามิกนี้ ฉันเชื่อมั่นว่าเราอยู่บนจุดสูงสุดของนวัตกรรมที่สำคัญในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า โดยเฉพาะอย่างยิ่งในปี 2025 จากการสังเกตและการโต้ตอบของฉันกับผู้เชี่ยวชาญหลายคนเช่น Nate Geraci เป็นที่ชัดเจนว่าตลาดกำลังเตรียมพร้อมสำหรับภาวะกระทิงที่ใหญ่ขึ้น

การพัฒนาที่น่าตื่นเต้นอย่างหนึ่งที่เราอาจได้เห็นคือการอนุมัติ Bitcoin และ ETH ETF ที่รวมกัน ซึ่งสามารถปฏิวัติวิธีที่นักลงทุนสถาบันเข้าถึงสกุลเงินดิจิทัล นอกจากนี้ การเปิดตัว Solana ETFs ที่มีศักยภาพอาจช่วยเพิ่มทางเลือกในการลงทุนและดึงดูดผู้เล่นเข้าสู่ตลาด crypto ได้มากขึ้น

ความก้าวหน้าเหล่านี้ ควบคู่ไปกับการเติบโตที่เติบโตและการยอมรับสินทรัพย์ดิจิทัล จะส่งผลให้ระบบนิเวศแข็งแกร่งและมีเสถียรภาพมากขึ้นอย่างไม่ต้องสงสัย ทำให้เป็นช่วงเวลาที่น่าตื่นเต้นสำหรับนักลงทุนผู้มีประสบการณ์เช่นฉันและผู้มาใหม่ ฉันรอคอยการพัฒนาเหล่านี้อย่างใจจดใจจ่อและการเติบโตที่อาจเกิดขึ้นได้!

2025-01-03 12:52