Bloomberg เน้นย้ำกองทุน Bitcoin ของ BlackRock ว่าเป็นการเปิดตัว ETF ที่ยิ่งใหญ่ที่สุดในประวัติศาสตร์

by

ในฐานะนักวิจัยที่มีอาชีพทางการเงินมายาวนานหลายทศวรรษและมีความสนใจอย่างมากในวิวัฒนาการของสินทรัพย์ดิจิทัล ฉันพบว่าตัวเองหลงใหลใน iShares Bitcoin Trust (IBIT) ของ BlackRock อย่างเต็มที่ ความเร็วที่ ETF นี้รวบรวมได้มากกว่า 50 พันล้านดอลลาร์ในเวลาเพียง 11 เดือนนั้นไม่ใช่เรื่องน่าประหลาดใจเลย มันเหนือกว่ากองทุนแบบเดิมๆ ที่เปิดดำเนินการมานานหลายทศวรรษ ซึ่งครั้งหนึ่งเคยเป็นสิ่งที่ไม่อาจจินตนาการได้

การเดินทางสู่การก่อตั้ง Spot-Bitcoin ETF ในสหรัฐอเมริกานั้นช่างเหมือนรถไฟเหาะจริงๆ การปฏิเสธที่ผู้บุกเบิกต้องเผชิญเช่นฝาแฝด Winklevoss และการต่อสู้ทางกฎหมายที่เกิดขึ้นโดย Grayscale Investments ถือเป็นอุปสรรคที่น่าเกรงขาม แต่พวกเขาปูทางให้ BlackRock เข้าสู่ตลาด Bitcoin

การอนุมัติของ IBIT ในเดือนมกราคม 2024 ถือเป็นการเปลี่ยนแปลงครั้งสำคัญในทัศนคติภายในการเงินแบบดั้งเดิม แม้แต่ Larry Fink ซึ่งครั้งหนึ่งเคยดูหมิ่น Bitcoin ก็เป็นผู้นำใน BlackRock การเติบโตอย่างรวดเร็วของ IBIT บดบังสินทรัพย์รวมของ ETF ที่มุ่งเน้นในยุโรปมากกว่า 50 รายการ ซึ่งหลายแห่งก่อตั้งขึ้นมานานกว่า 20 ปี

การครอบงำของ IBIT ในตลาด Bitcoin ETF ไม่ใช่แค่ข้อพิสูจน์ถึงประสิทธิภาพที่แข็งแกร่ง แต่ยังรวมถึงข้อเสนอที่เป็นนวัตกรรม เช่น การซื้อขายออปชั่น ซึ่งได้กลายเป็นหนึ่งในสัญญาที่มีการซื้อขายมากที่สุดในตลาด ETF อย่างรวดเร็ว ความจริงที่ว่า ETF ของ Bitcoin คิดเป็นปริมาณมากกว่า 50% ของปริมาณการซื้อขายในแต่ละวัน บ่งบอกถึงผลกระทบต่อการเปลี่ยนแปลงของตลาด Bitcoin

ในโลกที่ครั้งหนึ่งสินทรัพย์ดิจิทัลถูกมองว่าเป็นเพียงความอยากรู้อยากเห็น IBIT ได้พิสูจน์แล้วว่าเป็นผู้เปลี่ยนเกม มันมีบทบาทสำคัญในการขึ้นราคาของ Bitcoin ถึง 118% เมื่อเทียบเป็นรายปี และยังแซงหน้า ETF ทองคำของ BlackRock ซึ่งเป็นกองทุนทองคำที่ใหญ่เป็นอันดับสองของโลกอีกด้วย

ขณะที่ฉันเขียนข้อความเหล่านี้ BTC มีการซื้อขายที่ 97,190 ดอลลาร์ที่น่าประทับใจ ซึ่งเป็นเครื่องพิสูจน์ถึงพลังของนวัตกรรมและความก้าวหน้าอย่างไม่หยุดยั้ง และอย่างที่พวกเขาพูดกันในโลกการเงินว่า “วิธีเดียวที่จะทำเงินได้คือซื้อให้ถูกและขายให้สูง” แต่ใครจะรู้ว่าจุดต่ำสุดอาจต่ำมากและจุดสูงสุดก็สูงได้?

เรื่องตลก: พวกเขาบอกว่าเวลาจะรักษาบาดแผลทั้งหมดได้ แต่ฉันเดาว่าสำหรับ Bitcoin มันแค่ต้องการสัมผัสจาก BlackRock เพียงเล็กน้อยเท่านั้น!

นับตั้งแต่เปิดตัวในเดือนมกราคม 2024 ตามรายงานของ Bloomberg iShares Bitcoin Trust (IBIT) ของ BlackRock ได้ทำลายสถิติในกลุ่มกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETF)

ด้วยความสำเร็จที่โดดเด่นเหนือกว่ามาตรฐานอุตสาหกรรม IBIT สามารถรวบรวมสินทรัพย์มูลค่ากว่า 5 หมื่นล้านดอลลาร์ภายในเวลาเพียง 11 เดือน สิ่งนี้ทำให้พวกเขานำหน้ากองทุนแบบดั้งเดิมที่จัดตั้งขึ้นซึ่งดำเนินกิจการมานานหลายทศวรรษ

จากความสงสัยสู่ความสำเร็จ

การที่ BlackRock เข้าสู่ตลาด Bitcoin ถือเป็นจุดเปลี่ยนที่สำคัญ ไม่ใช่แค่สำหรับ Bitcoin เท่านั้น แต่ยังรวมถึงภาคส่วนสกุลเงินดิจิทัลทั้งหมดด้วย

ด้วยสินทรัพย์ที่มีการจัดการมากกว่า 11 ล้านล้านดอลลาร์ การสนับสนุนของบริษัทมีบทบาทสำคัญในการผลักดันมูลค่าของ Bitcoin ให้สูงกว่า 100,000 ดอลลาร์เป็นครั้งแรก กระตุ้นให้เกิดความสนใจจากสถาบันที่เพิ่มขึ้น และดึงดูดนักลงทุนที่เคยสงสัยเกี่ยวกับสกุลเงินดิจิทัลมาก่อน

อย่างไรก็ตาม กระบวนการสร้าง Bitcoin ETF ที่ได้รับการอนุมัติจากหน่วยงานกำกับดูแลของสหรัฐอเมริกานั้นมีอุปสรรคมากมาย ฝาแฝด Winklevoss ได้ริเริ่มความพยายามนี้เมื่อปี 2013 แต่ความพยายามของพวกเขากลับถูกปฏิเสธโดยสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (SEC) ของสหรัฐอเมริกาอย่างต่อเนื่อง

ในทางตรงกันข้าม Grayscale Investments ได้เริ่มการต่อสู้ทางกฎหมายกับ SEC ซึ่งส่งผลให้เกิดชัยชนะครั้งสำคัญในปี 2023 ชัยชนะนี้เกิดขึ้นเมื่อศาลอุทธรณ์ของรัฐบาลกลางกลับคำปฏิเสธการยื่นคำขอ ETF ของ SEC ก่อนหน้านี้

ด้วยการเปลี่ยนแปลงของทิวทัศน์ การมาถึงของ BlackRock ซึ่งนำโดย CEO Larry Fink (ก่อนหน้านี้มีความสำคัญต่อ Bitcoin) แสดงให้เห็นถึงการเปลี่ยนแปลงที่โดดเด่นในมุมมองภายในแวดวงการเงินทั่วไป

ภายในต้นปี 2024 หลังจากการอนุมัติของ SEC BlackRock, Fidelity และ VanEck ก็สามารถเปิดตัวชุดแรกของ U.S. Exchange Traded Funds (ETFs) ที่ลงทุนใน Bitcoin โดยตรง กองทุนเหล่านี้สะสมสินทรัพย์รวมกันประมาณ 107 พันล้านดอลลาร์

Todd Sohn กรรมการผู้จัดการที่รับผิดชอบด้าน ETF และกลยุทธ์ทางเทคนิคของ Strategas Securities ชี้ให้เห็นว่าอัตราการเติบโตของ IBIT นั้นสูงกว่าสินทรัพย์รวมที่ถือครองโดย ETF มากกว่าห้าสิบแห่งซึ่งมุ่งเน้นไปที่ยุโรป ซึ่งส่วนใหญ่เปิดดำเนินการมานานกว่าสองทศวรรษ

ในฐานะนักวิจัย ฉันพบว่าตัวเองเห็นด้วยกับ Nate Geraci ประธานของ The ETF Store ผู้ซึ่งกำหนดลักษณะของ IBIT อย่างเหมาะสมว่าเป็นการเปิดตัวที่ไม่เคยมีมาก่อนในประวัติศาสตร์ของ ETF นอกจากนี้ James Seyffart นักวิเคราะห์ของ Bloomberg Intelligence เน้นย้ำว่า IBIT ได้บรรลุเหตุการณ์สำคัญอย่างรวดเร็ว โดยเน้นย้ำถึงผลกระทบที่ทำให้เกิดการเปลี่ยนแปลงต่อภูมิทัศน์ทางการเงิน

Bitcoin ETF ของ BlackRock มีสินทรัพย์มากกว่า 50 พันล้านดอลลาร์

ในภาคกองทุน Bitcoin Exchange-Traded Fund (ETF) ที่ขยายตัวอย่างรวดเร็ว IBIT มีความโดดเด่นเนื่องจากมีอัตราการสะสมสินทรัพย์ที่ยอดเยี่ยม มีมูลค่าทะลุ 5 หมื่นล้านดอลลาร์ในเวลาเพียงครึ่งเดียวของเวลาที่กองทุนใหญ่เป็นอันดับสองทำได้ ซึ่งต้องใช้เวลาเกือบสี่ปีจึงจะบรรลุผลสำเร็จแบบเดียวกัน

แม้ว่าการลงทุนจะเพิ่มขึ้นอย่างมากในปีนี้ แต่ IBIT ก็สามารถเอาชนะ Gold ETF ของ BlackRock ซึ่งปัจจุบันเป็นกองทุนทองคำที่ใหญ่เป็นอันดับสองของโลก

บทบาทที่สำคัญของ Interactive Brokers Bitcoin Trust (IBIT) ต่อพฤติกรรมตลาดของ Bitcoin นั้นไม่อาจปฏิเสธได้ กองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETF) นี้มีบทบาทสำคัญในการทำให้ราคา Bitcoin เพิ่มขึ้นอย่างน่าประทับใจถึง 118% ในปีนี้ โดย IBIT มีส่วนสนับสนุนมากกว่าครึ่งหนึ่งของปริมาณการซื้อขายรายวันในบรรดา Bitcoin ETFs ทั้งหมด

ในฐานะนักวิจัย ฉันภูมิใจที่ได้ทราบว่า IBIT ซึ่งเป็น Bitcoin ETF ผู้บุกเบิก ได้จารึกประวัติศาสตร์ด้วยการเป็นผู้เสนอครั้งแรกเพื่อรวมการซื้อขายออปชันเข้าด้วยกัน สัญญาออปชันเหล่านี้ได้เพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วจนเป็นหนึ่งในสัญญาที่มีการซื้อขายมากที่สุดในตลาด ETF โดยมีปริมาณสัญญาซื้อขายเฉลี่ยต่อวันประมาณ 1.7 พันล้านดอลลาร์

จากการค้นพบของ Asym500 ดูเหมือนว่า Bitcoin ETF อื่นๆ ไม่ได้มีการซื้อขายอย่างแข็งขันเมื่อเทียบกับ IBIT ซึ่งบ่งบอกถึงตำแหน่งผู้นำ

ขณะนี้ ขณะที่ฉันกำลังพิมพ์ข้อความนี้ Bitcoin (BTC) ซึ่งเป็นสกุลเงินดิจิทัลอันดับต้นๆ กำลังถูกแลกเปลี่ยนเป็นเงินประมาณ 97,190 ดอลลาร์ ซึ่งเพิ่มขึ้นเกือบ 3% ในช่วง 24 ชั่วโมงที่ผ่านมา

2025-01-03 00:42